第13节：一生的理财计划(13)

资金需要动用的时间离现在越远，愈能承担高风险；若短期内就要使用的钱，则不宜做高风险的投资。经济周期波动、利率的复利效果等因素只有在长期的投资中才能产生大的效果，而对短期投资的意义不大。

（1）理财目标的弹性

理财目标的弹性愈大，可承担的风险也越高。若理财目标时间短且完全无弹性，则保本保息应是最佳选择。例如将风险高、收益大的投资项目所得用于旅游计划，若成功，就好好旅游一下；若失败，最多不去旅游。弹性比较大，容易承受较高风险。

（）投资人主观风险偏好

每个人的冒险性格天生就有高低之分，可以承受风险的程度也不一样。“手中有股票，心中无股价”是极高的修养。

风险承受度也可以从两个角度去考查：

风险承受能力个人或家庭可以承受风险的能力，这与年龄、性别、家庭状况等有关。如一个结婚的人以及有孩子的家庭，风险承受能力会比单身的人低。

风险承受态度你是怎样看待风险的，属于冒险型的、积极型的、稳健型的？中性的还是保守型？不同风险类型的人在进行投资的时候选择的投资组合会有很大差异。例如保守型的人可能把钱全存到银行，而冒险型的人可能将大部分积蓄都投放在股票上。

和信企业集团是台湾排名前5位的大集团，由和信企业集团会长辜振甫和台湾信托董事长辜濂松领军。外界总想知道这叔侄俩究竟谁比较有钱。有钱与否其实与个性有很大关系。辜振甫属于慢郎中型，而辜濂松属于急惊风型。辜振甫的长子——台湾人寿总经理辜启允非常了解他们，他说：“钱放进辜振甫的口袋就出不来了，但是放进辜濂松的口袋就会不见了。”因为辜振甫赚的钱都存到银行，而辜濂松赚到的钱都拿出来投资。结果是：虽然两个人年龄相差17岁，但是侄子辜濂松的资产却遥遥领先于其叔辜振甫。因此一生能积累多少钱，不是取决于你赚了多少钱，而是你如何去理财。风险承受能力测验

这是香港中文大学财务系研制的一个测验题：

1?你的年龄为

A?5岁或以下；B?6岁到5岁；C?6岁到45岁；

D?46岁到55岁；E?56岁到65岁；F?66岁或以上。

?你的婚姻状况

A?单身；B?已婚；C?离婚。

?你有多少个孩子

A?没有；B?一个；C?两个；D?三个；E?四个以上。

4?你的教育程度

A?小学；B?中学；C?专科或中专；D?大学或以上。5?若把你所有的流动资产加起来（银行存款、股票、债券、基金等），减去未来一年内的非定期性开支（例如结婚、买车等），约等于你每月薪金的多少倍？

A?0倍以上；B?15?1到0倍；C?10?1到15倍；

D?5?1到10倍；E??1到5倍；F?倍以下。

6?你估计五年后的收入会较现在增长多少？

A?50%以上；B?0?1%到50%；C?0?1%到0%；

D?10?1%到0%；E?0?1%到10%；F?收入不变或下降。

7?你平均每月的支出占收入多少？

A?100%以上；B?80?1%到100%；C?60?1%到80%；

D?40?1%到60%；E?0?1%到40%；F?0%以下。ABCDEF114864010617940404651519606181410507048118专家分析：

81分或以上:由于你没有多少财务上的负担，可以很轻松地接受高于一般的风险，以赚取较高的回报。

61～80分：你只有少量财务上的负担，能够接受较高水平的风险，对于比平均风险略高的投资项目均可以接受。

41～60分：你接受风险的能力属于一般水平，可以接受普通程度的风险。

1～40分：由于你个人负担较一般人为重，故此接受风险的能力亦属于偏低，不可接受太高风险的投资项目。

0分以下：你接受风险的能力属于极低水平。因为你拥有沉重的负担，投资组合中应取向低风险型投资项目。

风险承受态度测验

1?某大企业想邀请你任职公司部门主管，薪金比现在高0%，但你对此行业一无所知，阁下是否考虑接受这个职位？